户储：成本降需求旺盛的低位新能源细分领域 成本端： 1）碳酸锂：期货从高点20万已经跌到9万附近，户储偏消费属性，此前成本更多由户储厂承担，边际成本好转。 2）
- 序号：162
- 星球链接：打开网页
- 附件：图片 0，音频 0，文档 0
- 音频文件：无音频
图片
无图片
正文
户储：成本降需求旺盛的低位新能源细分领域
成本端： 1）碳酸锂：期货从高点20万已经跌到9万附近，户储偏消费属性，此前成本更多由户储厂承担，边际成本好转。 2）退税：影响也已经边际缓和。 3）汇率：央行发布公告，自11月15日起，上调外汇存款准备金率2pcts，人民币汇率已止住下跌趋势，有望企稳回升。
需求端： 1）补贴：27Q1英国温暖家园计划有望落地。 2）全球市场：油价持续高位，户储渗透率仍低，除澳洲外其他地区市场空间仍然非常可观。龙头给出明年400e左右的营收目标，可见需求无需担心。 3）美国：民主党横扫后，北美新能源有望持续受益。
看好： 德业股份：27年一致预期76e，有上修可能，公司明年发力工商储，当前10X出头，现价看50%空间。
艾罗能源：市值65e，账上27e现金，当前市值严重低估。公司内部管理优化，有降低费用预期。26Q4-27Q1有望看到盈利拐点。
其余公司：固德威、锦浪科技、思格新能。
总体总结
主题正文
- 1）碳酸锂：期货从高点20万已经跌到9万附近，户储偏消费属性，此前成本更多由户储厂承担，边际成本好转。
- 2）退税：影响也已经边际缓和。
- 3）汇率：央行发布公告，自11月15日起，上调外汇存款准备金率2pcts，人民币汇率已止住下跌趋势，有望企稳回升。
- 2）全球市场：油价持续高位，户储渗透率仍低，除澳洲外其他地区市场空间仍然非常可观。
- 龙头给出明年400e左右的营收目标，可见需求无需担心。
- 3）美国：民主党横扫后，北美新能源有望持续受益。
- 德业股份：27年一致预期76e，有上修可能，公司明年发力工商储，当前10X出头，现价看50%空间。
- 艾罗能源：市值65e，账上27e现金，当前市值严重低估。