【东吴电子陈海进】功率半导体：第三轮涨价有望落地，AIDC需求打开产能空间 涨价继续： 8月18日据经济日报，台半、强茂等酝酿年内第三轮涨价，非合约产品最快10
- 序号：237
- 星球链接：打开网页
- 附件：图片 0，音频 0，文档 0
- 音频文件：无音频
图片
无图片
正文
【东吴电子陈海进】功率半导体：第三轮涨价有望落地，AIDC需求打开产能空间
涨价继续： 8月18日据经济日报，台半、强茂等酝酿年内第三轮涨价，非合约产品最快10月调涨 10%~15%；叠加英飞凌、ST此前连续调价，行业价格修复趋势强化。
AIDC需求强劲： 8月5日英飞凌称AI数据中心电源仍为核心增长引擎，FY26收入预计 >16亿欧元；8月3日安森美亦称 AI数据中心为增速最快业务，预计2026年相关收入 同比翻倍以上。
800VDC进入兑现期： 8月11日NVIDIA发布白皮书进一步明确，MGX兼容 800VDC Power Rack于26H2落地，2027年进一步推出Row Power Center，产业进入商业化阶段。
🧧建议关注： 上游材料及外延：天岳先进； 代工：芯联集成； 功率器件与模块：斯达半导、士兰微、华润微、扬杰科技、东微半导、英诺赛科、时代电气、新洁能、宏微科技、捷捷微电等。
⚠️风险提示： 行业竞争加剧、宏观经济波动导致需求不及预期。
🎁欢迎联系东吴电子团队
总体总结
主题正文
- 涨价继续： 8月18日据经济日报，台半、强茂等酝酿年内第三轮涨价，非合约产品最快10月调涨 10%~15%；
- 叠加英飞凌、ST此前连续调价，行业价格修复趋势强化。
- AIDC需求强劲： 8月5日英飞凌称AI数据中心电源仍为核心增长引擎，FY26收入预计 >16亿欧元；
- 8月3日安森美亦称 AI数据中心为增速最快业务，预计2026年相关收入 同比翻倍以上。
- 800VDC进入兑现期： 8月11日NVIDIA发布白皮书进一步明确，MGX兼容 800VDC Power Rack于26H2落地，2027年进一步推出Row Power Center，产业进入商业化阶段。
- 功率器件与模块：斯达半导、士兰微、华润微、扬杰科技、东微半导、英诺赛科、时代电气、新洁能、宏微科技、捷捷微电等。
- ⚠️风险提示： 行业竞争加剧、宏观经济波动导致需求不及预期。