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2026-11-06
思维纪要社 2026-11-06
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- 摩根士丹利认为ASML近期股价跌幅过度，除非半导体行业进入下行周期，否则当前价格未充分反映基本面。按20倍两年期前瞻市盈率计算，€1,250股价隐含2028
- 报告给予北美软件行业“具吸引力”评级。JFrog三季度营收增长31%、云业务增长60%，第四季度云收入指引大幅超预期，AI软件开发与安全产品成为主要驱动力；
- 1）需求端仍偏弱，市场对进一步政策刺激的预期较低；供给收缩及“好房子”标准落地才是新房价格企稳的主要动力，预计一线城市率先出现价格拐点，领先央国企及资金稳健
- 仅计入已开工项目，美国数据中心2027/2028/2029年净增IT负载为22/24/5GW，支持高盛20/24/23GW的预测，长期预测相对保守。州级风险
- 花旗编制的特斯拉Optimus中国价值链指数（三花、拓普、均胜等权）周涨4%，与中国机器人指数上涨5%大致同步；特斯拉股价下跌14%、全球机器人指数下跌8%
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2026-11-05
思维纪要社 2026-11-05
2026-11-04
思维纪要社 2026-11-04
2026-11-03
思维纪要社 2026-11-03
2026-11-02
思维纪要社 2026-11-02
2026-11-01
思维纪要社 2026-11-01
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2026-10-31
思维纪要社 2026-10-31
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- 英特尔Q3客户端计算业务收入同比下降5%，微软OEM及设备业务收入下降22%，显示内存涨价正明显拖累PC销售。UBS预计欧洲IT投资周期相对滞后，Becht
- 谷歌Gemini 4 Carbon以59分重返Artificial Analysis智能指数第一，领先最佳开放模型27分，闭源模型优势进一步扩大；但其目前仅
- UBS给予长飞光纤“买入”评级，12个月目标价为330港元。Q326净利润为32亿元，较UBS预测及市场一致预期高4%-9%；营业收入同比增长139%、环比
- 斯达半导3Q26收入同比增长9.7%、环比增长8.7%至人民币11.57亿元，较UBS预期高4.6%；但归母净利润同比下降71.7%、环比下降约28%至30
- 报告维持大中华科技硬件行业“符合预期”判断，核心主线是AI基础设施驱动的结构性增长，而非全面复苏。服务器出货量预计在2026年和2027年分别增长10%至1
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2026-10-30
思维纪要社 2026-10-30
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2026-10-29
思维纪要社 2026-10-29
2026-10-28
思维纪要社 2026-10-28
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❗️【天风汽车】三环集团26Q3点评：业绩超预期，四季度经营边际向上- 1028 ——————————— ✅财务摘要：Q3利润超预期，MLCC周期强势 1、26
【华创家电】安孚科技26Q3：盈利能力稳健，建议关注底部布局机会 26Q3：收入12.7亿、YoY+7.7%；净利润2.7亿，YoY+6.7%； 归母1.1亿、
【浙商轻工|重点推荐】裕同科技：华研股权激励落地，考核目标激进、彰显信心！ 制定高激励目标 1）拟授予550万份股票期权、占总股本0.43%，行权价19.46元
【西部医药CXO】昭衍新药：26Q3业绩高增，新签订单同比翻倍！ ☀10月28日，昭衍新药发布2026年三季报，2026年前三季度公司实现营业收入11.88亿元
【10月28日收评观点】 今日市场震荡反弹，创业板指涨超3%，深成指、科创50指数涨超2%。沪深两市成交额1.63万亿，较上一个交易日放量1675亿。全市场超4
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2026-10-27
思维纪要社 2026-10-27
2026-10-26
思维纪要社 2026-10-26
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2026-10-25
思维纪要社 2026-10-25
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2026-10-24
思维纪要社 2026-10-24
2026-10-23
思维纪要社 2026-10-23
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#汇总
【美股光通信股盘前普涨】Lumentum涨2.97%，康宁涨2.20%，Coherent涨2.79%，应用光电涨3.40%，Ciena涨0.80%，博通涨0.5
中际旭创、新易盛、天孚通信、光迅科技，集体公告 告诉你下游特别景气！！！！ 客户订单需求强劲！！！ 预计1.6T、800G等高端光模块需求将保持快速增长，NPO
【摩根与易方达各宣布旗下主动ETF提前结募】今日盘后，摩根基金、易方达基金均公告称，旗下主动ETF在发行首日达到20亿元的募集规模上限，提前结募，并将对有效认购
【10月23日收评观点】 市场午后快速反弹，三大指数集体探底回升，创业板指涨超4%，此前一度跌超3%。多只宽基ETF持续放量，其中创业板ETF易方达（15991
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2026-10-22
思维纪要社 2026-10-22
2026-10-21
思维纪要社 2026-10-21
2026-10-20
思维纪要社 2026-10-20
2026-10-19
思维纪要社 2026-10-19
2026-10-18
思维纪要社 2026-10-18
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2026-10-17
思维纪要社 2026-10-17
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2026-10-16
思维纪要社 2026-10-16
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2026-10-15
思维纪要社 2026-10-15
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【财通策略徐近峰&王亦奕团队】韩国股指&个人投资者融资跟踪-1015 韩国杠杆平仓风险暴露提升 1️⃣2026年10月15日，KOSPI大跌，相对6月1日基准走
A股增持潮来了 1、新易盛：控股股东提议回购8亿至10亿元A股股份 股权激励或员工持股计划 2、天孚通信：控股股东提议1亿元至1.5亿元回购A股股份 3、佰维存
【海光信息：预计2026年前三季度净利润同比增长38%-52% 国内高端芯片需求持续攀升】财联社10月15日电，海光信息(688041.SH)公告称，预计202
【华峰化学：预计2026年前三季度净利润同比增长98.42%-118.95%】华峰化学公告，预计2026年前三季度归属于上市公司股东的净利润为29亿元～32亿元
【光迅科技：预计2026年前三季度净利润同比增长65.37%～82.26%】光迅科技公告，预计2026年前三季度归母净利润为11.89亿元～13.1亿元，同比增
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2026-10-14
思维纪要社 2026-10-14
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ASML三季度业绩符合预期，关注EUV产能进一步上修 ASML三季度业绩符合预期，四季度指引超预期，上调全年收入及毛利率指引 公司3Q26收入116.6亿欧元，
对 ASML 的初步反馈褒贬不一，投资者多数共识是，尽管数据稳健、毛利率强劲，但今天发布的内容中几乎没有实质性推动争论或盈利预期上调的内容。最大的失望是缺乏围绕
【苹果iPhone Duo完成大模型备案 Apple智能、通义千问等现身】《》14日讯，工信部电信设备进网许可信息显示，苹果iPhone Duo折叠屏手机国行版
阿斯麦2026年三季报 公司第三季度营收116.62亿欧元，同比+55.16%；净利润49.6亿欧元，同比+133.49%，高于市场预期。毛利率为57.5%。
冰雪旅游核心标的长白山更新 今年长白山客流表现领跑景区板块，1-9月长白山主景区共接待游客342.15万人次，同比增长11.7%，其中Q1/Q2/Q3分别同比增
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2026-10-13
思维纪要社 2026-10-13
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2026-10-12
思维纪要社 2026-10-12
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2026-10-11
思维纪要社 2026-10-11
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2026-10-10
思维纪要社 2026-10-10
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2026-10-09
思维纪要社 2026-10-09
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2026-10-08
思维纪要社 2026-10-08
2026-10-07
思维纪要社 2026-10-07
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2026-10-06
思维纪要社 2026-10-06
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- 高盛基于美光(MU) 4QFY26业绩，对韩国存储厂商三星电子(SEC)和SK海力士(Hynix)给予积极展望。核心观点包括：(1) 美光预计2027和20
- 1）存储供需紧张态势将延续至2028年，远超此前预期，需求增长远超供给增长；2）MU已签署26份SCA（长期供应协议），覆盖2030年35%以上收入，并将视
- 中国按揭补贴政策覆盖范围窄、利息节省有限，仅能为楼市销售提供边际支持。摩根士丹利估计，仅约210万笔购房符合条件（占2025年成交量的16%），且仅有80万
- 花旗认为Google发布的Gemini 4 Argon在前沿模型基准测试中19项里领先14项，定价具有竞争力（$2/$10每百万token，低于Claude
- 高盛发布韩国科技行业9月出口追踪报告，核心观点包括：1）DRAM出口同比飙升552%至330亿美元历史新高，存储出口连续8个月保持200%以上同比增长，主要
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2026-10-03
思维纪要社 2026-10-03
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美光高景气能走多远取决于下游是否囤货 AI 硬件生态的存储器供应短缺推升了产品价格，让美光（MU）的利润率迅速冲高。在DRAM 价格环比上涨 16.0% 与 N
野村‑中国医疗健康：一项破纪录...
瑞银‑中国经济观察：政策宽松进入第三阶段？ 国务院召开政策会议，李强总理主持本次会议。 本次会议有多处值得关注的要点： 会议公报提出，针对当前经济已经显现的各类
野村‑康方生物：Summit 获阿斯利康 20 亿美元战略投资 事件概要：康方生物的海外合作公司获得大型跨国药企投资 香港时间 9 月 29 日开盘前，康方生物
大摩‑美光（MU）业绩前瞻 我们预计美光本次财报公布后盈利会上调，但上调幅度会低于此前几个季度；我们维持看多观点，不过市场讨论重心已经从 “行业景气度能有多高”
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2026-09-30
思维纪要社 2026-09-30
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2026-09-29
思维纪要社 2026-09-29
2026-09-28
思维纪要社 2026-09-28
2026-09-27
思维纪要社 2026-09-27
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【中信证券前瞻】OpenAI DevDay前瞻：关注C端与B端Agent的新变化 核心看点：OpenAI DevDay将于北京时间9月30日凌晨1点开幕，计划在
【中金科技硬件-海外】Meta Muse催化近期交流反馈0927 [太阳]上周受益于Meta Muse在北美的产品力超预期的反馈，即使宏观仍承压，核心硬件板块表
1/ AI 需要产生多少收入才能证明当前的资本支出热潮是合理的？ 高盛估计，六家美国超大规模云服务商将在 2026–27 年花费约 1.73 万亿美元用于 AI
ECOC总结： 一、总基调：方向一致，节奏和架构分裂 ● 方向没分歧：AI 数据中心需要更高带宽、更低功耗、光进铜退。 ● 节奏有分歧：800G 还在放量，1.
哔哩哔哩（BILI.US/9626.HK）双周更新 20260927 ☀产品动态 🎈《》手游：9/23全新S1赛季开启，中国大陆区iOS游戏畅销榜9/12~9/
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2026-09-26
思维纪要社 2026-09-26
2026-09-25
思维纪要社 2026-09-25
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【中际旭创：完成50亿元股份回购】财联社9月24日电，中际旭创(300308.SZ)公告称，公司于2026年8月31日审议通过回购方案，拟以自有资金或自筹资金回
路演很多领导说机械设备放业绩比较困难，博杰股份哐哐放啊环比接着30-50%⬆️
【Q3 例会】几个要点： ①删除“跨周期”，保留“逆周期”——对内需压力看似有所关注，下半年增长还需要 首发公众号：思维纪要社 货币政策呵护。 ②汇率部分“防范
【华西电子卜灿华团队】瀚天天成公布巨额增购合作，SiC产业景气度再度验证 根据瀚天天成9.24公告，公司一客户同意增购外延片，最高销售额约为9580万美元（约7
甲骨文"不可抗力"事件提炼 事件本身 9月24日前后，甲骨文（Oracle）就位于新墨西哥州Doña Ana县的"朱庇特"（Project Jupiter）数据
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2026-09-24
思维纪要社 2026-09-24
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2026-09-23
思维纪要社 2026-09-23
2026-09-22
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2026-09-21
思维纪要社 2026-09-21
2026-09-20
思维纪要社 2026-09-20
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2026-09-19
思维纪要社 2026-09-19
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次新股流通盘小，加上 T+1，上午充分换手后，只需要很少资金就能拉起来，所以次新股大涨一般都在下午。 侧面也反映市场就是那个风险偏好较高。 东财策略 陈果/姚皓
🚀 NPO CPO: 1.6T去DSP后 PIC+EIC物料占比超60% 成为第一 🔥 1.6T进入CPO/NPO时代，最大的变化不是简单“少一颗DSP”，而是
科技反击，坚定看好AI进入AGI的新阶段，AI需求进一步激增，重点继续看好算租和专家标注。 算租： 艾可蓝、盛视科技等； 专家标注： 友邦吊顶、麦迪科技。
RSI进展迅速！减速？不存在的！（0918）@ Anthropic和智谱纷纷披露最新RSI进展。 Anthropic： 1）给自动化水平（AL）划了AL0-AL
苹果3D打印进展：强推大族激光，翻倍空间！ 总需求约2600台，大族激光拿下1400到1500台
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2026-09-18
思维纪要社 2026-09-18
2026-09-17
思维纪要社 2026-09-17
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2026-09-16
思维纪要社 2026-09-16
2026-09-15
思维纪要社 2026-09-15
2026-09-14
思维纪要社 2026-09-14
2026-09-13
思维纪要社 2026-09-13
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2026-09-12
思维纪要社 2026-09-12
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- 摩根士丹利认为自动驾驶卡车可将车辆利用率提升2.3倍、单英里成本降低20%、单车年利润提升6倍。Tesla Semi按0.85-1美元/英里的技术授权费计算
- Citi重申Oracle买入评级，目标价330美元（基于FY30E EPS约18倍PE）。FQ1业绩全面超预期：总收入193亿美元（同比+30% cc，超一
- 据The Information报道，中国监管机构据传正在加强对人形机器人初创企业IPO申请的审查力度。此举可能标志着监管层对该行业采取更为谨慎的立场，研报
- 高盛大宗商品研究团队发布的最新一期中国经济高频指标追踪报告（改为周度发布以密切跟踪高能源价格供给冲击的影响）。四大维度关键发现：1）消费与出行——30城新房
- 本报告为大中华科技硬件行业投资演示，核心观点包括：1）1H26区域表现分化显著，A股、台股、港股科技硬件股涨跌幅差异巨大，AI含量是估值重估的关键催化剂；2
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2026-09-11
思维纪要社 2026-09-11
2026-09-10
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2026-09-09
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2026-09-08
思维纪要社 2026-09-08
2026-09-07
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- 高盛报告指出，自2021年楼市下行以来，地方政府财政状况显著恶化，土地出让收入较峰值累计下跌70%，与房地产相关收入占地方政府总收入的比重从2020年的37
- UBS维持对模拟半导体板块的积极但更具选择性的看法。汽车半导体复苏已确认，2026E预计同比增长10%，2027E增长12%；工业半导体2026E增速上调至
- WFE持续突破上限，MS自去年12月以来将2026/27年WFE预测分别上调26%/54%。但市场已不愿为缺乏AI ROIC持续性证据的上行支付溢价，当前美
- UBS在2026年9月2-4日于东莞、深圳、北京举办中国宏观与房地产调研，形成关于预售制度改革的五大要点：1）地方政府在执行上有灵活性（如土地款分期付款、赠
- 瑞银开发了基于大语言模型(LLM)的AI框架，用于衡量美联储、欧洲央行和日本央行的政策语调。美联储鹰派情绪持续攀升，通胀语调依然坚定鹰派，增长和就业情绪也在
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2026-09-06
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2026-09-05
思维纪要社 2026-09-05
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2026-09-04
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2026-09-03
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2026-09-01
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2026-08-31
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2026-08-30
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2026-08-29
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2026-08-28
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2026-08-27
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2026-08-26
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20260826今日段子汇总 1、康希诺：国内创新疫苗研发先进企业，与德普世生物达成mRNA治疗型肿瘤疫苗战略合作 2、立讯精密：产能规划加码，当前3条产线，2
20260826更新数据 中信icon 中证500加空299，净空12099 沪深300减空403，净空20565 上证50减空104，净空12599 中证10
周三舆情热度： ①泛AI-机构称，全球AI算力芯片功耗加速突破风冷散热极限，数据中心向液冷架构演进，服务器液冷泵作为核心动力组件有望迎来放量周期。（青山纸业、华
巨人&恺英&美图 26H1业绩要点 [太阳]巨人网络 1）Q2收入稳定，扣非利润环比增长。2026Q2收入23.60亿元，同比+151.5%、环比+1.4%；归
【中泰电子&机械丨联讯仪器】1.6T采样示波器放量助推Q2盈利超预期，光通信&半导体有望迎来共振！ [玫瑰]Q2盈利同环比暴增，现金流大幅改善！ 【营收】10.
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2026-08-22
思维纪要社 2026-08-22
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🏦美银认为，在 2026 年、2027 年和 2028 年，ABF 基材行业的供应将会出现严重的短缺，短缺幅度分别达到 7%/14%/19%。 📊而之前预测的短
🔍Edgewater：SOCAMM2 内存 2026 年第三季度价格环比上涨 1001%，并且预计将继续上升。 📈而 HBM 内存的价格则预计在 2027 年同
金盘科技 业绩交流会增量信息 [庆祝]260821 26H1海外新增订单42亿元，其中1/3油变、1/3干变，与海外新能源、数据中心、电力领域头部企业签订多年期
【过去的个股】A股炒作时，逻辑五花八门，有时偏业绩，有时偏题材，有时炒产业景气度，有时炒概念。大家身在其中，肯定更有感受。但我们会发现一点：在五千多只票的当下，
#微软 #英伟达
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2026-08-21
思维纪要社 2026-08-21
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2026-08-20
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2026-08-17
思维纪要社 2026-08-17
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- 摩根士丹利认为，SpaceX在德州Bastrop建设"叶片与导叶铸造厂"是其极端垂直整合战略的又一体现，旨在攻克AI数据中心电力供应的核心瓶颈——涡轮热端单
- 摩根士丹利认为，大中华区旧存储芯片（DDR4、SLC NAND、NOR Flash）基本面持续改善，强劲定价权有望延续至2026年四季度甚至2027年一季度
- JPM维持对Zhipu（智谱AI）的增持评级，将目标价从HK$1,600上调至HK$1,800；对MiniMax维持中性评级，目标价从HK$160上调至HK
- 2026年7月A股市场大幅回调期间，ETF资金逆势大幅净流入，全市场ETF净流入达4871亿元，创历史新高，远超此前各轮高波动时期的水平。宽基ETF净流入2
- 紫金黄金国际2026年上半年归母净利润15.4亿美元（同比+179%），略超此前业绩预告；但2Q26净利润6.4亿美元，环比下降20%，不及UBS和一致预期
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2026-08-16
思维纪要社 2026-08-16
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2026-08-15
思维纪要社 2026-08-15
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【日本首相高市早苗遥拜靖国神社】 据日本共同社报道，日本首相高市早苗15日在出席“全国战殁者追悼仪式”前，于会场日本武道馆停车场面向靖国神社所在方向，按照神社参
当《》以零宣发、近乎原始的3D建模裸映于院线，那粗糙到刺眼的画面，恰似一记沉默的耳光——打在AI批量生成、资本堆砌的虚胖影视工业脸上。我们不谈它多少的票房，不谈
A股调整后的反弹是否持续主要受经济基本面是否强劲、政策和流动性是否持续宽松等影响；当前来看，A股短期反弹可能未结束，强产业趋势和政策、无外部重大负面事件等导致科
牛来！ 下周请关注—— 金牛化工 铜牛信息 公牛集团 罗牛山 维信诺（原名：黑牛食品） 冀中能源（原名：金牛能源）
贵州茅台26Q2业绩点评：渠道模式调整+非标略承压影响业绩，仍坚定茅台底部配置价值（20260815） 事件：Q2公司收入/归母净利润/扣非净利润375.75/
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2026-08-14
思维纪要社 2026-08-14
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关注思看科技边际变化，拓竹产业验证下单超预期 产业验证：预期2w台（已经拖的没人关心了），下单预计5w台（超预期1），第二批预计11月下单18w台（超预期2），
开源电子 | 8月金股翰博高新，坚定看好❗❗ 主业：半导体显示模组龙头，产能利用率提升带动业绩恢复 翰博高新主业为显示面板模组，公司股权激励目标为 26/27年
1⃣ 网宿科技（300017）→龙头白马。 国内独立CDN绝对龙头，全球2800+边缘节点覆盖70+国。2月率先涨价35-40%，CDN及边缘计算收入占比62%
【南亚据报将再调涨20%铜箔基板基材售价 公司回应】 今日市场流传，南亚向客户发出涨价函，因应铜箔、玻纤布、树脂等原材料成本大幅上涨，基板和基材售价将分别调涨2
[红包]【申万家电】2026年8月【石头科技】新品解读 G30S Ultra ①旗舰滚筒+升降LDS，8.98cm超薄机身，旗舰顶配一步到位。5499元定位高端
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2026-08-13
思维纪要社 2026-08-13
2026-08-12
思维纪要社 2026-08-12
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【中坚科技：涉嫌信息披露违法违规，收到浙江证监局行政处罚事先告知书】中坚科技公告，公司于2026年8月12日收到浙江证监局下发的《》，因公司披露与华为（深圳）全
【8月12日收评观点】 今日市场震荡反弹，双创指数均涨超1%。沪深两市成交额2.15万亿，较上一个交易日缩量1686亿。盘面上，市场热点快速轮动，全市场超410
财联社8月12日电，宇树科技宣布，宇树人形机器人累计生产下线约18000台。(来自财联社APP)
【段永平对泡泡玛特持股比例从5.55%升至7.70%】财联社8月12日电，据香港交易所披露，段永平管理的H&H International Investment
【中鼎股份：澄清与腾讯云战略合作传闻，协议尚无实质落地内容】中鼎股份公告，近日网络流传“中鼎股份与腾讯云达成战略合作云+AI共筑制造业智能新基建”报道。经核查，
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2026-08-11
思维纪要社 2026-08-11
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20260811更新数据 中信icon 中证500减空219，净空14531 沪深300减空161，净空17407 上证50减空240，净空11118 中证10
【东北计算机】20260811【CFM：本月服务器DDR5内存全面涨价，32GB D5 RDIMM涨幅超20%】 —————————————— 1. CFM 数
长鑫DDR5良率突破90%！PC巨头态度两极：戴尔禁用、华硕宏碁已采用
持仓占比提升≠单纯自营抄底（最大误区） 1. 持仓统计规则特殊 港股权益披露中，券商名下客户托管、可融券出借的股票，全部计入券商多头持仓，并非全部是摩根大通自有
【国泰海通医药】传奇生物：Q2单季度实现盈利 [太阳]CARVYKTI净销售额约6.57亿美元，同比增长50%。 [玫瑰]invivo进展：2026EHA（数据
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2026-08-10
思维纪要社 2026-08-10
2026-08-09
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2026-08-08
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2026-08-07
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2026-08-06
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2026-08-04
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2026-08-03
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2026-07-31
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1.外围科技强势反弹，美股/韩股科技报复性反弹带动市场回升。A股今天科技同样高开，但随后行情走出独立结构，午后科技回压，但红利方向反弹，整体看是出现轮动。日内来
三星SDI：26Q2提前扭亏，AI储能及高功率电池加速放量 Q2提前实现扭亏、盈利改善超原计划。26Q2公司实现营收3.77万亿韩元，折合人民币约179亿元，同
【券商交易系统接入将迎规范：不得为特定客户提供技术或业务资源差异化安排】记者多方了解到，监管层拟对券商交易信息系统接入环节进行系统性规范，相关自律 首发公众号：
转 关键判断：这不是"强刺激"的启动，而是"存量加速+增量储备"的组合拳。上半年财政支出仅1.5%增速（远低于预算4.4%），下半年财政支出增速将从-2.9%转
【国海资产配置】美股SOX大涨后不宜追高，短线可等回踩 结论：2004年以来，SOX在回撤20%后出现单日大涨、且有完整60日数据的样本共10次。其中3次没有跌
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2026-07-30
思维纪要社 2026-07-30
2026-07-29
思维纪要社 2026-07-29
2026-07-28
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2026-07-19
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2026-07-18
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2026-07-17
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2026-07-16
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2026-07-11
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2026-07-10
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【长征十号系列火箭计划年底完成一子级火箭复用飞行】后续，长征十号乙运载火箭研制团队将持续优化火箭性能，加快重复使用火箭技术的迭代升级，预计将在今年年底前完成一子
【商业航天、卫星导航板块持续大涨，航天环宇等50余股涨停】商业航天、卫星导航板块持续大涨，航天环宇、海兰信、高华科技、航天长峰、中国卫星、中天火箭等50余股涨停
富士达，长十乙唯一北交所
【长征十号乙运载火箭预计年底前完成一子级火箭复用飞行】长征十号乙运载火箭7月10日成功实现一子级可控回收。后续，长征十号乙运载火箭研制团队将持续优化火箭性能，加
【国泰海通电新徐强团队】热烈祝贺中国长十乙火箭可控回收，SpaceX时刻来临！ 今日长征十号乙运载火箭在海南商业航天发射场发射升空，火箭一二级分离约6分钟后，一
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2026-07-08
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2026-07-07
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2026-07-06
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2026-07-05
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2026-07-04
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2026-07-02
思维纪要社 2026-07-02
2026-07-01
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2026-06-29
思维纪要社 2026-06-29
2026-06-28
思维纪要社 2026-06-28
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⚙️⚙️⚙️【西部机械】坐享本轮全球存储与国产算力的扩产久期，半导体设备与零部件仍然是简单题 韩国总统府消息，29号（明天）三星与海力士将发布大规模投资计划，今
周末舆情热度 ①芯片产业链-半导体“7月涨价潮”来袭！全球已有近20家模拟及功率半导体企业官宣7月1日调价; (东微半导、恒光股份、 圣晖集成、赛微电子、捷捷微
0628【CT新兴产业】真实的光纤扩产壁垒和需求，MPO/NPO/CPO器件需求进入指数爆发通道，明日反包！ 本人与海外头部光纤玻璃专家深度交流2小时，核心结论
❗️【天风汽车】MLCC更新：长期聚焦AI供需差，关注7月原厂调价、转产的催化 - 0628 ——————————— ✅当前股价隐含了多少涨价预期，后续价格变化
【东吴电子陈海进】甬矽百亿扩产加码先进封装，上游设备迎增量，重视芯碁微装 事件：6月27日，甬矽电子公告拟总投资 103 亿元建设高端集成电路封测三期项目，聚焦
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2026-06-27
思维纪要社 2026-06-27
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【申万机械】天准科技：增持矽行半导体，各业务板块进入落地放量阶段 玫瑰公司公告增持矽行半导体，拟出资1.35亿元，本次增资完成后，公司持股比例由12.10%上升
🕵️♂️中信主题策略刘易团队 更多加公众号：思维纪要社 -【金洲管道002443】“液冷王储”金洲虽是液冷新秀，但旗下子公司在液冷领域属于厚积薄发，目前闪麟时
st绝味：发布股票期权激励计划草案，彰显公司后续信心（20260626） 公司发布2026年股票期权激励计划（草案），拟授予激励对象的股票期权共计3,300万份
红包【华创新材料孙维容团队】 江丰电子：全球金属靶材领先企业，AI拉动高端靶材量价齐升 1） 稀缺的靶材+零部件+设备平台型公司。公司深耕超大规模集成电路用超高
【浙商消费】掘金消费成长股-东方甄选：管理捋顺后发展提速的优质渠道品牌 6月以来GMV增长提速 根据飞瓜等数据，我们估计东方甄选整体GMV在26年1-5月增长超
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2026-06-26
思维纪要社 2026-06-26
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2026-06-25
思维纪要社 2026-06-25
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2026-06-24
思维纪要社 2026-06-24
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今天AI大跌，主要因为谷歌AI关键人才流失，引发模型分化导致的capex担忧。有性价比的大模型说的就是智谱；不影响算、存、光核心资产产业趋势，建议抄底核心资产[
🔥🔥【国盛能源电力】6月23日＃算电协同 ＃行业层面 1、6月23日，国家能源局发布《关于组织推进非公共电网可再生能源发电项目绿证核发的通知》。通知针对离网、用
❗【算力金属】产业链图解再梳理：从半导体材料到数据中心基建 ——————————— 我们认为，AI算力扩张正在把“金属材料”从传统周期品，重新推向半导体、先进封
⏯️【浙商宏观||李超|林成炜】财政收支持续改善，关注盈利信号传导——2026年5月财政数据解读 🌟2026年1-5月财政收支数据结构性分化依然明显，财政收入逐
20260623复盘 宏观： 1. 美银发报告认为美联储年内要加息三次。 2. 彭博造谣cn要开始紧缩财政，被各路评论怼了。 人工智能： 1. 盘中关于Pcb和
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2026-06-23
思维纪要社 2026-06-23
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【财通唐佳｜售后服务】近期观点汇总0623 1️⃣FAB三剑客：我们能够从产业最先跟踪到FAB板块的边际动态，也多次为领导们及时汇报了。最近华虹相对强势，路演中
【国联民生电子】胜宏科技dsz调研＋推荐 🌹领导好，今日我们组织胜宏董事长调研，我们对公司逐季度阶梯式加速增长的看法更加坚定，同时针对作出解读，给您汇报如下：
玫瑰【华泰消费|美护】林清轩近况速递：618大促表现亮眼 618实现翻倍以上增长 烟花据林清轩投资者关系公众号（下同），618林清轩线上全渠道GMV同比增长10
白天一直在忙，晚上和产业链讨论了一下，更新下所谓的PCB降价和背板Delay。 1）降价很扯，整体肯定是紧平衡，但也不会因为二级部分专家疯狂吹涨价吓到NV而要求
红包【斯瑞新材】扩产光模块芯片基座、壳体项目，叠加商业火箭需求高增，业绩可期 ———————————— 玫瑰公司新设项目“电热功能材料研发制造基地建设项目”总投
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2026-06-22
思维纪要社 2026-06-22
2026-06-21
思维纪要社 2026-06-21
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2026-06-20
思维纪要社 2026-06-20
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2026-06-18
思维纪要社 2026-06-18
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【国金电新】三祥新材重点关注：核级锆满产提利，氧化铪打开第二成长曲线 核级海绵锆订单饱满、海外订单驱动盈利提升： 公司核级海绵锆毛锆产能1300吨，对应一级品有
【华创交运】恒通股份涨停，我们持续建议关注公司业务结构转型成功，港口业务成为核心增长引擎 我们在百页深度《能源转型到物流保障——全球能源安全体系下的投资机会全景
🍁🍁🍁hcdx 楚江新材：氮化铝设备订单已经爆增，还有金刚石和碳化硅设备 🍁子公司顶立科技深耕特种热工装备近20年，市占率全国前三，＃氮化铝真空烧结炉为其半导体
【艾可蓝】近况更新0618 太阳燃机格局最好的细分赛道 后处理国产唯一全功率配套龙头 技术：后处理系统的催化剂/电控/标定/集成全部自制，覆盖50kw-4500
先进封装，可以上仓位的，低位的，拿的住的，可以看估值的，有斜率的——华福电子 王艳0618 行业逻辑：当前国产 cowos 尤其 cowos—L 都处于同一起跑
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2026-06-17
思维纪要社 2026-06-17
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（盛美上海）从Fab扩产看半导体设备：空间巨大 20260617 1、武汉今年4月10日、6月4日分别报建了存算一体制造基地项目、存算一体制造基地项目二期项目，
交易台 – 高盛中国市场综述 上证综指+0.40%科创50+4.69% 上证50+0.70%创业板指+1.56% 沪深300+0. 首发公众号：思维纪要社 97
20260617更新数据 中信icon 中证500减空23，净空6258 沪深300减空83，净空11144 上证50减空59，净空15131 中证1000减空
【国联民生能源 周泰团队】中国神华5月煤炭产量同比下降、环比上升，发电量同比上升、环比下降 煤炭： 2026年5月，公司商品煤产量4170万吨，同比-4.1%，
巨子的第三款三类械如期获批，比我们之前的预期实际更快了。 一方面是唯一布局三型和一型胶原三类械的公司，第二追上了当前最前沿的剂型布局（冻干纤维、溶液、凝胶）。
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2026-06-15
思维纪要社 2026-06-15
2026-06-14
思维纪要社 2026-06-14
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2026-06-13
思维纪要社 2026-06-13
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中东局势更新 1、伊朗外长阿拉格齐表示，伊方目前尚未就核议题作出任何实质性决定，但伊方坚持认为，如需处理现有的高丰度浓缩铀库存，唯一可接受方式是在伊朗境内实施“
有一些关注度/值得关注 【长江机械】玻璃基板TGV产业化开启，继续看好板块性机遇 这两天玻璃基板等成长板块出现回调，产业层面推进正常。继续重点看好玻璃基板产业化
交易台 – 高盛中国市场综述 上证综指 1.12% 科创50 1.79% 上证50 1.58% 创业板指 0.50% 中证500 0.88% 沪深300 1.1
从Claude Fable5被禁看国产模型机遇（GLM-5.2/Kimi K2.7 Code等）丨中信证券计算机 1【Fable5全面禁售，重视国产模型机遇】
[庆祝]【长江通信于海宁团队】通信周观点：英伟达Spectrum-X宣布量产，博通AI半导体全速成长 [太阳]英伟达宣布Vera Rubin及CPO交换机Spe
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2026-06-12
思维纪要社 2026-06-12
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2026-06-11
思维纪要社 2026-06-11
2026-06-10
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2026-06-09
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2026-06-08
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2026-06-07
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2026-06-06
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【中信 首发公众号：思维纪要社 证券前瞻】SpaceX与谷歌合作协议速评：算力租赁业务持续推进，关注航天平台向AI基础设施延展 【事件概览】 北京时间2026年
北京时间6月9日凌晨，苹果2026年度全球开发者大会（WWDC26）将正式开场。 这既是蒂姆·库克作为苹果CEO主持的最后一届WWDC，也是苹果AI战略一场迟到
【网传比亚迪自研人形机器人代号“尧舜禹”、年内自用2万台 比亚迪否认】日前，比亚迪自研人形机器人的消息引发广泛关注。网传其自研人形机器人代号“尧舜禹”，计划于2
申万宏源：我们思考大波段行情结束的条件，来反证大波段行情还有演绎空间。历史上，可能触发大波段行情结束的因素包括： 1. 增量资金正循环无以为继，典型是A股201
【兴证宏观】非农引发市场震荡，是波动还是反转 非农超预期引发股债商三杀。全球市场呈现出股、债、商品三杀，当日市场普遍下跌，纳指跌幅4.18%、伦敦现货黄金、白银
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2026-06-05
思维纪要社 2026-06-05
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2026-06-04
思维纪要社 2026-06-04
2026-06-03
思维纪要社 2026-06-03
2026-06-02
思维纪要社 2026-06-02
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Anthropic官方指定乐鑫ESP32芯片为桌面助手硬件，端侧AI Agent入口价值获国际巨头认证，全系芯片生态打开重估空间， 乐鑫科技底部预期差！ 1）指
重视【hdzn】的底部机会：预期差最大的CCL/PCB设备——【国联民生军工】 高温压机是PCB设备中的通胀环节，M8以后才开始大规模使用，材料升级带来的高温压
骄成超声超声波检测设备成功交付...
【开源电子】翰博高新反路演邀请@北京 出席领导：董事长助理 投资总监 詹总 🕰时间：下周四周五6.11-6.12 亮点：笔记本背光模组全球龙头，车载模组覆盖蔚小
【IBM未来五年投入超100亿美元布局量子计算业务】IBM未来五年投入超100亿美元布局量子计算业务。（新浪财经）
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2026-06-01
思维纪要社 2026-06-01
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2026-05-31
思维纪要社 2026-05-31
2026-05-29
思维纪要社 2026-05-29
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【FlowUs 息流】下一波中国冲击：比二手车还便宜的人形机器人
chen guo 当时互联网公司明白商业闭环得靠to B =广告收入 。 现在的AI大模型公司 明白赚钱得走to B=AI Agent。 当时市值对比现在可以简
20260529更新数据 中信 中证500减空1073，净空5548 沪深300减空588，净空12682 上证50减空24，净空12105 中证1000加空1
【5月29日收盘解读】 今日几大指数高开低走、集体收跌，沪强深弱格局极端分化，科创50领跌。盘面呈极致撕裂特征，高位科技全线下跌，部分资金进入低位股抱团避险。
交易台 – 高盛中国市场综述 上证综指-0.73% 科创50 -5.04% 上证50+0.24%创业板指-2.11% 沪深300 -0.45%中证500 -2.
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2026-05-28
思维纪要社 2026-05-28
这里按知识星球的方式展示：左边放主题信息，右边单独放研报；没抓到的字段不显示。 研报
2026-05-26
思维纪要社 2026-05-26
2026-05-25
思维纪要社 2026-05-25
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台湾的小作文 ⚙️ CoWoS/CPO/封测/材料 🏭 台积电与 CPO：今年研发支出将首次超过 100 亿美元，5 月营收预计超过新台币 4200 亿元；高盛
中泰电子 | AIPCB最紧缺核心工艺 - msap专家交流会议纪要 会议要点 1. PCB核心工艺对比 • 不同工艺线宽线距差异： · Tenting工艺（减
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‼️再次强Call【汉钟精机】 今天受传闻影响回调，做个更新： 大客户端不管是螺杆还是磁浮离心都是汉钟独供！ 汉钟是唯一有机会替代丹弗斯的磁浮离心品牌（产品已经
【国盛计算机臻选】全球燃机供需缺口持续扩大，国产出海逻辑全面强化 全球CSP燃气轮机投资持续加码。 🔥SpaceX：5月20日发布IPO备案文件，三年内投入超过
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2026-05-24
思维纪要社 2026-05-24
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2026-05-23
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2026-05-22
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2026-05-17
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2026-05-16
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2026-05-15
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2026-05-14
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2026-05-13
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- 摩根士丹利认为，在盈利改善、全球供应链地位提升及人民币走强等因素推动下，中国股市至2027年二季度有温和上行空间。当前指数因规则限制，掩盖了上游制造、科技本
- Citi认为，中国先进存储产能扩张将加速，2026年新订单增长有望超过30%，但毛利率受大客户价格折扣影响约40%，且ESOP费用拖累净利率。下调2026/
- 中国先进存储产能2026年同比增长50%至120k/wspm，2027年更激进，带动NAURA新订单增长上限超30%；但毛利率受大客户价格折扣、净利率受ES
- AI推动数据中心功率密度上升，冷却及用水成为关键。蒸发冷却才是直接用水主因，而非液体冷却。液冷可减少用水，但并非唯一方案；空气冷却与冷水机组仍将并存。超大规
- 美股半导体与设备板块对冲基金净仓位升至历史新高，硬件类净敞口也接近5年峰值。 - 可选消费、金融、地产等板块配置回落至近年低位，市场资金高度集中于科技硬件。
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2026-05-12
思维纪要社 2026-05-12
2026-05-11
思维纪要社 2026-05-11
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2026-05-10
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2026-05-09
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2026-05-08
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2026-05-07
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#伊朗
【俄媒：俄总统助理称，普京访华事宜正在积极筹备中】 俄罗斯总统助理乌沙科夫对记者称，俄罗斯总统普京访华事宜正在积极筹备中。
红包为什么我们说MRC协议对盛科通信影响有限？ 太阳首先，昨晚OpenAI发布的MRC协议是一个scale-out的开源网络协议，Out和up组网，交换芯片用量
【中金海外软件】Datadog(DDOG) FY2026Q1 首发公众号：思维纪要社 业绩核心内容速览： 一、核心亮点 📍总营收10.06亿美元，同比增长32%
【华西中小盘】 酷特智能：全面拥抱AI，拟收购apM加速AGI出海 🌟核心背景： 拟5亿元现金收购韩国apM旗下主要运营公司控股权，7月前完成交易。韩国东大门有
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2026-05-06
思维纪要社 2026-05-06
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#每日汇总
AI 1.PCB ①覆铜板需求激增，交货周期已延长至3倍 ②DTH：是MSAP工艺下弹性最大的细分方向 2.电子布：此轮涨价有望突破21年7628电子布含税价格
每日美股市场要闻速递（2026-05-06） 重要新闻 1. 特朗普称现在筹备与伊朗签署和平协议“为时尚早”。 2. 美国4月ADP就业人数增长10.9万人，为
【华策影视：拟向多家供应商采购服务器，采购合同总金额预计不超过人民币33亿元】 华策影视公告，公司及下属子公司根据经营发展需要，拟向多家供应商采购服务器，并签署
【伊朗议会发言人：若美方不作出必要让步 伊朗已准备好开火】 当地时间6日，伊朗议会国家安全与外交政策委员会发言人易卜拉欣·雷扎伊在社交媒体上发文称，美方此前在美
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2026-05-05
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2026-05-04
思维纪要社 2026-05-04
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2026-05-02
思维纪要社 2026-05-02
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【兴证医药】同仁堂发布2026年第一季度报告 公司2026Q1实现营收46.64亿元（YoY -11.59%，QoQ +18.13%），归母净利4.71亿元（Y
【国金计算机&科技】震裕科技：空天最大通胀环节，算力卫星Tier1卡位稀缺 📍逻辑重申：航天二波beta下稀缺的算力卫星工厂标的，攻守兼备翻倍以上弹性！ 【1】
【国联民生计算机】持续推荐国产AI推理芯片龙头【云天励飞】大涨5% 年报业绩高速增长：2025年公司实现营业总收入13.39亿元，同比增长45.99%，归属于上
🔥【天风通信】永鼎股份：短期回调无忧，积极看好公司后续发展，持续推荐！ [太阳]公司近期股价出现回调，我们认为主要是由于通信板块整体回调的影响，公司基本面依然向
【国联民生计算机】5月金股【寒武纪】20cm涨停创历史新高：两次最悲观底部强call，继续看好国产算力龙头重要机遇 两次最悲观底部强call： 春节前在seed
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2026-04-30
思维纪要社 2026-04-30
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#每日汇总
今天就到这了哈～ 祝大佬们5.1把工作的烦恼统统甩掉，把生活的快乐紧紧拥抱！吃好喝好玩好，假期嗨皮没烦恼！ Ps：假期随机更哈
消息人士称，随着美国限制措施收紧供应，英伟达用于 AI 任务的关键设备 B300 服务器在中国的价格已翻倍至近 100 万美元。
根据市经信委与两家央企最新沟通的情况，将原先分设两家公司调整为只设立一家公司，承担海上发射平台建设、运营及提供发射服务。 五方合资成立上海商业航天海上发射技术有
浙商大制造 周艺轩【飞龙股份】公司液冷泵亮相2026年Intel台北先进液冷技术论坛， 重视英特尔CPU液冷重大机遇！ 事件： 近期，飞龙股份旗下子公司航逸科技
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2026-04-29
思维纪要社 2026-04-29
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2026-04-28
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2026-04-27
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2026-04-26
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2026-04-25
思维纪要社 2026-04-25
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- 万华化学一季度业绩已部分反映地缘政治驱动的化工品涨价，分析师预计后续季度提振将更为明显，上调2026-27年盈利预测24-49%及12个月目标价。 - 中国
详情 返回 思维纪要社 思想者 2026-04-25 22:35 MS-DeepSeek V4发布 核心观点 - DeepSeek V4是开源MoE大模型，在代
详情 返回 思维纪要社 思想者 2026-04-25 22:34 Citi-中国互联网AI模型竞争与估值 核心观点 - 报告分析DeepSeek-V4的基准性能
- 报告通过更新消费、生产、贸易和市场四类高频指标，追踪中国经济活动。核心发现包括：房地产市场活动（一级及二级市场交易量）近期回升，但国内航空客运量与钢铁需求仍
- 报告展望了未来一周亚洲（除日本外）关键经济数据和政治事件：1) 中国4月PMI预期下滑，但高频指标显示出口改善；4月政治局会议可能维持宽松基调，增量刺激有限
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2026-04-24
思维纪要社 2026-04-24
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2026-04-23
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2026-04-22
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2026-04-21
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2026-04-20
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2026-04-19
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2026-04-18
思维纪要社 2026-04-18
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伊朗向霍尔木兹海峡的船只广播称，这条重要的石油和天然气航道再次对海上交通关闭。 此前不到24小时，伊朗外交部长宣布该航道开放，但船东报告称航道内发生枪击事件。
一名美国国防部官员称，自（当地时间）周六早上以来，伊朗伊斯兰革命卫队已在霍尔木兹海峡对商船发动了至少三次袭击。 伊朗第一副总统：霍尔木兹海峡的控制权掌握在伊朗手
#航天航空
美国总统特朗普：宣布进行历史性改革，以加快基于迷幻药物的医疗研究和治疗的可及性。 美国总统特朗普：签署行政命令，指示美国食品药品监督管理局（FDA）加快对某些迷
【今年新发私 首发公众号：思维纪要社 募产品，量化占比达48%】 在4月18日于广州举办的第十届财富・私募先锋年度盛典上，私募排排网发布数据，2026年私募产品
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