--- title: "（❗️我们最看好Q4交易的两个方向，最近周观点和路演一直在讲，work agent和AI视频化，有望强化演绎！） 【HYCM】首部上星AI长剧《》发布，第一批影" topic_id: 14425544825888512 created_at: 2026-08-31T11:02:17.964+0800 source: zsxq type: topic cssclasses: zsxq-vault --- # （❗️我们最看好Q4交易的两个方向，最近周观点和路演一直在讲，work agent和AI视频化，有望强化演绎！） 【HYCM】首部上星AI长剧《》发布，第一批影 - 序号：328 - 星球链接：[打开网页](https://wx.zsxq.com/group/15522451881222/topic/14425544825888512) - 附件：图片 0，音频 0，文档 0 - 音频文件：_无音频_ ## 图片 _无图片_ ## 正文 （❗️我们最看好Q4交易的两个方向，最近周观点和路演一直在讲，work agent和AI视频化，有望强化演绎！） 【HYCM】首部上星AI长剧《》发布，第一批影视级AI中长剧即将密集涌现，AI视频从"流量生意"步入"内容生意" 1️⃣事件：2026年8月31日，芒果TV出品、芒果TV AIGC创新内容中心制作、伯璟文化承制的首部上星AI季播剧《》第一季"花果山篇"正式上线芒果TV，并登陆湖南卫视黄金档，"剧好看"大屏点播专区同步首发。依托自研"芒果灵创"AIGC平台与"芒果大模型"制作，为"广电21条"（2025年8月发布）后全国首部"边审边播"剧集，采取边制作、边审核、边播出创新模式，缩短创作播出周期、依审核意见与观众反馈动态优化剧情。 2️⃣【对影视/中剧的产业级影响】与投流费用为绝对大头的短剧不同，Seedance 对制作成本占比较高的电影、中长剧产业将有产业级影响：大幅降本直接提升利润率、扩充题材产量，同等故事与视觉输出下成本结构有望彻底改变，《》式重特效投资回报模型被重写，科幻/历史/神话等重资产题材有望规模化上马 。 3️⃣【行情驱动】Seedance 为国内单模型系列 ARR 最高（字节 AI 应用商业化领跑），叠加中美 AI 叙事变化（美股 AI 应用估值重估、国产视频模型能力反超、访美等） 。此前 AI 视频板块多由"流量生意"短剧题材脉冲驱动，短剧降本获益有限，缺乏持续业绩锚。而"内容生意"电影、中长剧产业在本轮技术革命中将深度获益，有望逐步贡献利润。 4️⃣【临近催化】①九月高投入 AI 中剧、影视级大 IP 剧密集上线，以《》8.31 上星开播为序章，验证"影视级 AI 中长剧"供给拐点 ，后续可关注《》、《》以及海外Higgsfield；②博纳 AI 电影《》获"龙标"、预计 2026 年内上映（国内首部 AI 院线电影）；③AI进入《》（郭帆）等高投入院线电影工具流；④Seedance 持续升级，如2.5 4K 版本（2.0 原生 4K / 4K 10bit 高位深升级）打开电影级质感供给。 建议关注： 1）中长剧平台：芒果超媒、爱奇艺； 2）IP+内容型：中国电影、上海电影、中文在线、阅文集团、光线传媒、掌阅科技； 3）制作分化受益型-长剧/影视：华策影视、博纳影业；互动影游/游戏：完美世界、恺英网络、巨人网络、世纪华通；AI漫剧：华是科技、欢瑞世纪、永吉股份。 ## 总体总结 主题正文 1. （❗️我们最看好Q4交易的两个方向，最近周观点和路演一直在讲，work agent和AI视频化，有望强化演绎！ 2. 1️⃣事件：2026年8月31日，芒果TV出品、芒果TV AIGC创新内容中心制作、伯璟文化承制的首部上星AI季播剧《》第一季"花果山篇"正式上线芒果TV，并登陆湖南卫视黄金档，"剧好看"大屏点播专区同步首发。 3. 依托自研"芒果灵创"AIGC平台与"芒果大模型"制作，为"广电21条"（2025年8月发布）后全国首部"边审边播"剧集，采取边制作、边审核、边播出创新模式，缩短创作播出周期、依审核意见与观众反馈动态优化剧情。 4. 2️⃣【对影视/中剧的产业级影响】与投流费用为绝对大头的短剧不同，Seedance 对制作成本占比较高的电影、中长剧产业将有产业级影响：大幅降本直接提升利润率、扩充题材产量，同等故事与视觉输出下成本结构有望彻底改变，《》式重特效投资回报模型被重写，科幻/历史/神话等重资产题材有望规模化上马 。 5. 3️⃣【行情驱动】Seedance 为国内单模型系列 ARR 最高（字节 AI 应用商业化领跑），叠加中美 AI 叙事变化（美股 AI 应用估值重估、国产视频模型能力反超、访美等） 。 6. 4️⃣【临近催化】①九月高投入 AI 中剧、影视级大 IP 剧密集上线，以《》8.31 上星开播为序章，验证"影视级 AI 中长剧"供给拐点 ，后续可关注《》、《》以及海外Higgsfield； 7. ②博纳 AI 电影《》获"龙标"、预计 2026 年内上映（国内首部 AI 院线电影）； 8. ④Seedance 持续升级，如2.5 4K 版本（2.0 原生 4K / 4K 10bit 高位深升级）打开电影级质感供给。