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title: "说下 tower 扩产这个事情，【意义很大】： 🌟tower方面投资30e美金，日本政府补助10e美金，合计40e美金，将（1）原先的Fab 6的Arai厂改成"
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# 说下 tower 扩产这个事情，【意义很大】： 🌟tower方面投资30e美金，日本政府补助10e美金，合计40e美金，将（1）原先的Fab 6的Arai厂改成

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## 正文

说下 tower 扩产这个事情，【意义很大】：

🌟tower方面投资30e美金，日本政府补助10e美金，合计40e美金，将（1）原先的Fab 6的Arai厂改成300mm（即12寸），同时把Uozu的Fab7 12寸产能拉满，预计27Q4实现满产；（2）在Fab7旁新建一座12寸工厂，将硅光和锗硅产能做到数倍扩张，预计29年起释放利润。

🌟 怎么理解这个事： tower目前主流的产线为200mm（8寸）、300mm（12寸），其中12寸主要用来满足NPO需求。此次投资40e美金扩充12寸产能，我们认为对行业的意义在于：（1）缓解对NPO pic可能紧缺的担忧；（2）tower 新厂在29年才开始贡献利润，海外扩产的谨慎程度大家都了解，很明确说明了【 NPO产品的生命周期会很长】，后面有望和CPO长期共存。

[强]tower扩产对于光通信，尤其是NPO是相当大的利好，投资上我们建议：NPO整机厂商【中际旭创】【新易盛】【天孚通信】；大功率CW laser【源杰科技】；FAU（其实是无源器件整合）【天孚通信】【光库科技】【蘅东光】

## 总体总结

主题正文
1. 说下 tower 扩产这个事情，【意义很大】：
2. 🌟tower方面投资30e美金，日本政府补助10e美金，合计40e美金，将（1）原先的Fab 6的Arai厂改成300mm（即12寸），同时把Uozu的Fab7 12寸产能拉满，预计27Q4实现满产；
3. （2）在Fab7旁新建一座12寸工厂，将硅光和锗硅产能做到数倍扩张，预计29年起释放利润。
4. 🌟 怎么理解这个事： tower目前主流的产线为200mm（8寸）、300mm（12寸），其中12寸主要用来满足NPO需求。
5. 此次投资40e美金扩充12寸产能，我们认为对行业的意义在于：（1）缓解对NPO pic可能紧缺的担忧；
6. （2）tower 新厂在29年才开始贡献利润，海外扩产的谨慎程度大家都了解，很明确说明了【 NPO产品的生命周期会很长】，后面有望和CPO长期共存。
7. [强]tower扩产对于光通信，尤其是NPO是相当大的利好，投资上我们建议：NPO整机厂商【中际旭创】【新易盛】【天孚通信】；
8. FAU（其实是无源器件整合）【天孚通信】【光库科技】【蘅东光】