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title: "科技板块大跌点评 ——诱发原因： 1、昨晚今晨下游苹果+微软xbox宣布涨价：市场认为存储吸光了所有的东西利润，最终终端的需求下降也将也会反噬存储。从盘面看昨晚"
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# 科技板块大跌点评 ——诱发原因： 1、昨晚今晨下游苹果+微软xbox宣布涨价：市场认为存储吸光了所有的东西利润，最终终端的需求下降也将也会反噬存储。从盘面看昨晚

- 序号：037
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## 正文

科技板块大跌点评

——诱发原因：
1、昨晚今晨下游苹果+微软xbox宣布涨价：市场认为存储吸光了所有的东西利润，最终终端的需求下降也将也会反噬存储。从盘面看昨晚美股资金从超大规模云服务商继续流向存储。
2、光通信板块：大族激光昨日公告扩产光纤，引发光纤批量跌停；光模块业绩担忧（旧消息）；康宁的玻璃桥技术路线挤压国内的现有路线
3、长鑫：有消息指出7月2日启动发行，市场仍然担心虹吸效应
上市时间表：7.2启动发行，7.7询价，7.13申购，7.21-7.24上市 （未经证实）
4、芯片上游的涨价是否顺畅：只有token涨价，上游的通胀逻辑才顺畅。如果token价格战，市场担心涨价的流畅度
——被忽视的积极因素：
1、近期PCB核心材料严重缺货，目前大厂订单排满，交期拉长到2-3个月，并已 实行限购。此外国内电容也开启首次涨价
2、OPEN AI的6月ARR为620亿美元，环比5月增速31%
3、光模块800G海外需求上修约45%，市场空间增加140亿美金
——点评：
对应的当下背景，就是4月以来大涨后客观上位置不低、但展望下半年大级别AI又没有走完，这个矛盾在当前进行消化。坚定看好AI仍为下半年大级别主线的情况下，主要观察AI内部品种(光、芯片设计、设备、材料等)的差异，等待财报利好的催化。

## 总体总结

主题正文
1. 1、昨晚今晨下游苹果+微软xbox宣布涨价：市场认为存储吸光了所有的东西利润，最终终端的需求下降也将也会反噬存储。
2. 上市时间表：7.2启动发行，7.7询价，7.13申购，7.21-7.24上市 （未经证实）
3. 4、芯片上游的涨价是否顺畅：只有token涨价，上游的通胀逻辑才顺畅。
4. 如果token价格战，市场担心涨价的流畅度
5. 1、近期PCB核心材料严重缺货，目前大厂订单排满，交期拉长到2-3个月，并已 实行限购。
6. 2、OPEN AI的6月ARR为620亿美元，环比5月增速31%
7. 对应的当下背景，就是4月以来大涨后客观上位置不低、但展望下半年大级别AI又没有走完，这个矛盾在当前进行消化。
8. 坚定看好AI仍为下半年大级别主线的情况下，主要观察AI内部品种(光、芯片设计、设备、材料等)的差异，等待财报利好的催化。