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title: "认真学习深度思考 买罗博特科，买的不是光模块，也不是CPO，而是光互联时代，绕不过去的核心卡位！ 这里有两个问题，一是公司的核心卡位，二是空间有多大，绝大部分投"
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# 认真学习深度思考 买罗博特科，买的不是光模块，也不是CPO，而是光互联时代，绕不过去的核心卡位！ 这里有两个问题，一是公司的核心卡位，二是空间有多大，绝大部分投

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## 正文

认真学习深度思考
买罗博特科，买的不是光模块，也不是CPO，而是光互联时代，绕不过去的核心卡位！

这里有两个问题，一是公司的核心卡位，二是空间有多大，绝大部分投资人只是看到段子，或者听别人随口一说。

公司的核心卡位
公司在CPO最重要的三个环节，注意不是一个，还是三个环节，几乎独供唯一的存在，底层原因是公司过去二十年在运动控制、光学捕捉算法几个小众领域的深入积累，这个两年之内完全没有竞争对手。

市场空间 指数级变化
别在拿光模块来对比了，未来共封装是指数级别的更大空间。因为共封装的不仅仅是交换，下一步是GPU共封装（英伟达的费曼已经开始了）、HBM的共封装（三星正在推），未来光引擎的需求是数十亿级别的，对应设备数千亿级别。

新的订单周期已经开始，最好第二波行情的准备

## 总体总结

主题正文
1. 买罗博特科，买的不是光模块，也不是CPO，而是光互联时代，绕不过去的核心卡位！
2. 这里有两个问题，一是公司的核心卡位，二是空间有多大，绝大部分投资人只是看到段子，或者听别人随口一说。
3. 公司在CPO最重要的三个环节，注意不是一个，还是三个环节，几乎独供唯一的存在，底层原因是公司过去二十年在运动控制、光学捕捉算法几个小众领域的深入积累，这个两年之内完全没有竞争对手。
4. 市场空间 指数级变化
5. 别在拿光模块来对比了，未来共封装是指数级别的更大空间。
6. 因为共封装的不仅仅是交换，下一步是GPU共封装（英伟达的费曼已经开始了）、HBM的共封装（三星正在推），未来光引擎的需求是数十亿级别的，对应设备数千亿级别。
7. 新的订单周期已经开始，最好第二波行情的准备